9월 글로벌 항공화물 6%↑…화주들 장기계약 회피

9월 글로벌 항공화물 물동량이 전년 동월 대비 6% 증가하며 3개월 연속 성장세를 이어갔다. 다만 화주들은 변동성이 큰 시장 상황을 반영해 1년 고정 운임 계약보다는 시장 상황에 따라 운임을 조정하는 유연한 계약 구조를 선호하는 것으로 나타났다. 이는 Xeneta가 최근 발표한 월간 시장 분석에서 확인됐다.

Xeneta에 따르면 9월 전 세계 항공화물 스팟 운임은 킬로그램당 평균 3.10달러로 전년 동월 대비 27% 상승했다. 전월 대비로는 2% 올랐는데, 3분기 말 전형적인 계절적 상승세와 중동 긴장 지속에 따른 제트유 가격 상승이 복합적으로 작용했다. 브렌트유는 9월 초 배럴당 100달러를 넘어섰다.

수요 증가율이 공급 증가율을 웃돌면서 Xeneta의 동적 소석률은 62%를 기록했다. 항공 화물 운송 능력은 7월과 8월 정체된 뒤 9월 전년 대비 2% 늘어나는 데 그쳤지만, 물동량은 6% 증가해 소석률이 2%포인트 끌어올려졌다.

화주들의 계약 행태 변화가 두드러진다. 2026년 3분기부터 시작되는 신규 계약 가운데 3개월 이하 단기 계약 비중은 60%로 집계됐다. 같은 기간 1년 계약 비중은 40%에서 25%로 줄었고, 1년을 넘는 장기 계약은 3%에 불과했다. Xeneta의 항공화물 최고책임자 나일 반 데 우브는 “현재 상황에서 1년 고정 운임 계약은 맞지 않는다”며 “화주들은 포워더와의 계약에 시장 상황에 연동되는 조정 장치를 넣으려 한다”고 말했다.

노선별로는 9월 대부분 구간에서 운임이 전월 대비 반등했다. 동북아시아발 유럽행은 5% 오른 킬로그램당 4.74달러, 동북아시아발 북미행은 5% 상승한 6.03달러를 기록했다. 중국발 서유럽행 운임은 8월과 7월의 하락세에서 벗어나 전월 대비 10% 오른 4.26달러로 집계됐다. 유럽발 북미행도 4% 올랐다. 반면 북미발 동남아시아행과 유럽발 동남아시아행은 각각 1%, 2% 하락했다.

중국발 전자상거래 화물의 노선별 희비도 엇갈렸다. 유럽연합의 건당 3유로 관세 부과 여파로 중국발 유럽행 저가 전자상거래 수출은 8월 전년 동기 대비 40% 감소했다. 반면 미국행은 2025년 최소 면세 기준 폐지 이후 기저 효과 속에 같은 기간 17% 증가했다. 중동행 운임은 9월 넷째 주 기준 남아시아발이 2월 말 대비 91%, 유럽발이 80% 높은 수준을 유지했다.

시장에서는 4분기 성수기 강도가 예년보다 약할 가능성에 무게를 두고 있다. 다만 해상 운임이 팬데믹 수준으로 치솟고 일정 신뢰성이 회복되지 않을 경우 일부 물량이 항공으로 전환될 여지가 있다는 관측이 나온다. 반 데 우브는 “9월 데이터에서는 아직 그런 움직임이 포착되지 않았지만 가장 주시하는 변수”라고 말했다.

출처: Xeneta